昨日，水泥板塊尾盤整體出現(xiàn)一波快速抬拉，其中福建水泥(600802)在15分鐘內飆漲5.16%，至收盤，板塊錄得2.36%的平均漲幅，除博聞科技(600883)微跌外全線飄紅。有分析認為，未來國家基建工程及房地產的建設增速，將為水泥行業(yè)周期性復蘇構成支撐。
需求量或大增
剛剛結束的中央經濟工作會議上，管理層不僅力倡城鎮(zhèn)化，并定下房地產業(yè)明年穩(wěn)步發(fā)展的基調。而在房地產建設中，水泥的需求占比達40%。
中金公司認為，至2010年上半年，房地產投資對水泥需求的拉動將集中釋放，進一步推動水泥價格的上揚，為水泥行業(yè)帶來投資機會。同時會議“嚴控產能”的精神，將令水泥行業(yè)產能控制、兼并重組的力度增大。從二級市場來看，上市公司多為行業(yè)的區(qū)域性龍頭，而近日西部建設(002302)、天山股份(000877)、青松建化(600425)三只新疆水泥股連續(xù)走強，也引起了市場對西部水泥業(yè)整合及西部再開發(fā)的聯(lián)想。
機構大舉建倉
隨著四季度天氣的好轉、工程施工力度有所加大，水泥價格受需求的增長而穩(wěn)步上揚。
從K線形態(tài)來看，兩市23只個股中，福建水泥、西水股份(600291)、獅頭股份(600539)、西部建設及博聞科技等5只個股的上行趨勢格外明晰，技術均線全部呈多頭排列，構成水泥板塊強勢股的第一梯隊。其中福建水泥在上月末受大盤拖累調整后，現(xiàn)已創(chuàng)下年內新高；西水股份完成4連陽后，本月漲幅已達15.49%；而板塊做多標桿獅頭股份，自國慶節(jié)前見底后，其股價一直處于強勢上行的通道中。
同時，賽馬實業(yè)(600449)、青松建化、塔牌集團(002233)、祁連山(600720)、天山股份、冀東水泥(000401)、尖峰集團(600668)及ST雙馬紛紛創(chuàng)下年內新高，這些漲勢洶涌的個股在本周處于蓄勢調整，構成了板塊強勢股的第二梯隊。此外，巢東股份(600318)、海螺水泥(600585)及ST金頂三只個股始終處于一個堅實的平臺，全然無視大盤的反復振蕩，構成板塊強勢股的第三梯隊。
如此強勢的走勢，或可從相關個股的三季報中找到答案。資料顯示，冀東水泥三季度十大流通股東中，投資機構多達8家，且操作方向多為新進駐；同樣的情況發(fā)生在海螺水泥、天山股份、太行水泥(600553)及青松建化等四家個股上。而塔牌集團、祁連山兩家個股的十大流通股東中，投資機構數(shù)量更多達9家；華新水泥(600801)則獲得了社保一零八組合的繼續(xù)持有。可見三季度來，機構明顯增強了對水泥板塊的建倉力度。
與此相反的是，福建水泥、西水股份及同力水泥(000885)的三季報中，前十大流通股東中全然沒有機構身影，但進入四季度后，一改前期相對平淡的走勢，量能放大非常明顯。業(yè)內人士認為，三股活躍的交投及股價的接連攀高，意味著四季度有資金大舉建倉的可能性很高。