越南水泥工業(yè)，起點(diǎn)是法國(guó)在1899年建造的越南海防水泥廠(chǎng)，其發(fā)展曲線(xiàn)與中國(guó)相似。在沒(méi)有自主的知識(shí)產(chǎn)權(quán)和裝備的情況下，越南水泥工業(yè)基本是借助外部的且主要是中國(guó)的力量，沿著中國(guó)水泥的發(fā)展道路而發(fā)展。
越南水泥工業(yè)發(fā)展歷程
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二、中越水泥標(biāo)準(zhǔn)對(duì)比
我國(guó)基礎(chǔ)建筑工程中常用的水泥為通用水泥，熟料的主要成分為硅酸鈣，對(duì)應(yīng)的硅酸鹽類(lèi)水泥標(biāo)準(zhǔn)包括：GB175-2007《通用硅酸鹽水泥》、GB200-2017《中熱硅酸鹽水泥、低熱硅酸鹽水泥》和GB748-2005《抗硫酸鹽硅酸鹽水泥》。
越南水泥標(biāo)準(zhǔn)在標(biāo)準(zhǔn)設(shè)置上與我國(guó)有很大區(qū)別，我國(guó)的六大通用水泥通用一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)，而越標(biāo)中每種水泥都單列成一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)，并無(wú)通用標(biāo)準(zhǔn)。其主要水泥標(biāo)準(zhǔn)有TCVN5439∶2004《水泥分類(lèi)》、TCVN2682:2009《硅酸鹽水泥技術(shù)要求》、TCVN6260:2009《混合硅酸鹽水泥技術(shù)要求》。
我國(guó)GB175—2007《通用硅酸鹽水泥標(biāo)準(zhǔn)》規(guī)定硅酸鹽水泥、礦渣硅酸鹽水泥、火山灰硅酸鹽水泥、粉煤灰硅酸鹽水泥和復(fù)合硅酸鹽水泥分為6個(gè)強(qiáng)度等級(jí)，而普通硅酸鹽水泥分為4個(gè)強(qiáng)度等級(jí)。而越南水泥標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定與我國(guó)標(biāo)準(zhǔn)大不相同，越南水泥并沒(méi)有規(guī)定早強(qiáng)型水泥強(qiáng)度等級(jí)，同時(shí)每種水泥都只規(guī)定3個(gè)強(qiáng)度等級(jí)。
中越水泥強(qiáng)度等級(jí)分類(lèi)
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三、越南國(guó)民經(jīng)濟(jì)現(xiàn)狀分析
越南是中國(guó)的重要鄰國(guó)，人口超過(guò)9000萬(wàn)，在東南亞具有舉足輕重的政治和經(jīng)濟(jì)地位。自1986年，越南學(xué)習(xí)中國(guó)采取了“革新開(kāi)放”的國(guó)家發(fā)展戰(zhàn)略。1990年以來(lái)，得益于出口、外商直接投資(FDI)及基建投資，越南GDP平均增速在6.5%左右，僅次于中國(guó)。在此背景下，越南水泥工業(yè)也插上了高速增長(zhǎng)的翅膀，實(shí)現(xiàn)了跨越式發(fā)展。進(jìn)入2020年，據(jù)統(tǒng)計(jì)，越南2020年前三季度GDP為4169.99萬(wàn)億越南盾，同比增長(zhǎng)2.12%，創(chuàng)10年來(lái)3個(gè)季度的最低水平。
2010-2020年9月越南GDP總額統(tǒng)計(jì)
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從越南建筑業(yè)GDP來(lái)看，2010-2015年越南建筑GDP增速緩慢，2015年-2019年增速有所加快，據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2020年前三季度越南建筑業(yè)GDP為232.01萬(wàn)億越南盾，占比GDP總額為5.56%。
2010-2020年9月越南建筑業(yè)GDP及占比
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相關(guān)報(bào)告：華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2021-2026年中國(guó)水泥行業(yè)市場(chǎng)供需格局及行業(yè)前景展望報(bào)告》
四、越南水泥行業(yè)市場(chǎng)現(xiàn)狀分析
從全球水泥產(chǎn)量來(lái)看，據(jù)統(tǒng)計(jì)，2019年全球水泥產(chǎn)量為41億噸，越南已成為世界第三大水泥生產(chǎn)國(guó)，僅次于中國(guó)與印度。
2019年全球及主要國(guó)家水泥產(chǎn)量對(duì)比
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越南水泥工業(yè)經(jīng)過(guò)20年的快速發(fā)展，已經(jīng)成為地區(qū)水泥大國(guó)，截至2019年，越南水泥產(chǎn)能0.965億噸，同比增長(zhǎng)6.98%，共有89家水泥廠(chǎng)，100余條水泥生產(chǎn)線(xiàn)，人均水泥消費(fèi)量已經(jīng)達(dá)到643kg/人。截至2020年前三季度，越南水泥產(chǎn)量為0.724億噸。
2010-2020年9月越南水泥產(chǎn)量及增長(zhǎng)
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需求方面，越南水泥的需求主要以國(guó)內(nèi)為主，據(jù)統(tǒng)計(jì)，2019年越南水泥消費(fèi)總量為9857萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)2%，國(guó)內(nèi)消費(fèi)總量為6470萬(wàn)噸，占比總消費(fèi)65.64%;截至2020年上半年，越南水泥及數(shù)量消費(fèi)量為4573萬(wàn)噸，同比下降3%，其中國(guó)內(nèi)消費(fèi)量為3015萬(wàn)噸，同比下降5%。
2018-2020年H1越南水泥基熟料消費(fèi)量統(tǒng)計(jì)
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越南是我國(guó)水泥行業(yè)最大進(jìn)口國(guó)家，我國(guó)也是越南水泥最大出口國(guó)家，自2018年起，得益于中國(guó)宏觀調(diào)控和環(huán)保影響，中國(guó)國(guó)內(nèi)水泥價(jià)格飛漲，意外的給越南熟料出口中國(guó)帶來(lái)了良機(jī)。2018年越南出口約1000萬(wàn)噸熟料到中國(guó)，2019年這一數(shù)值約1800萬(wàn)噸。據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2020年前三季度，我國(guó)從越南進(jìn)口水泥1492.61萬(wàn)噸;
越南熟料中國(guó)方向的出口增速非常快，已經(jīng)占到了越南熟料總出口量的50%，這是因?yàn)樵侥鲜炝蟽r(jià)格有競(jìng)爭(zhēng)力，加之海運(yùn)的便利和中國(guó)沿海地區(qū)關(guān)停水泥廠(chǎng)，越南熟料對(duì)中國(guó)沿海地區(qū)(長(zhǎng)三角地區(qū))水泥市場(chǎng)沖擊很大。
2020年1-9月我國(guó)水泥進(jìn)口數(shù)量Top3市場(chǎng)
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產(chǎn)能利用率方面，2010-2013年越南水泥產(chǎn)能利用率呈下降趨勢(shì)，2013年之后，越南水泥產(chǎn)能利用率呈上升趨勢(shì)，預(yù)計(jì)2020年越南水泥產(chǎn)能利用率將在90%以上。
2010-2020年越南水泥產(chǎn)能利用率走勢(shì)
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五、越南水泥行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局分析
越南前三大水泥集團(tuán)分別為國(guó)營(yíng)越南國(guó)家水泥公司(VICEM)，私營(yíng)的越南凱撒水泥集團(tuán)和外資背景的泰國(guó)城市水泥：
越南前三大水泥集團(tuán)簡(jiǎn)介
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六、越南水泥工業(yè)前景展望
隨著新冠疫情蔓延和中國(guó)水泥需求下滑，2020~2021年，越南水泥出口壓力增大，至少不會(huì)延續(xù)2019年的快速增長(zhǎng);反過(guò)來(lái)，出口受阻或滯漲會(huì)造成越南國(guó)內(nèi)水泥供需矛盾加劇，預(yù)計(jì)其水泥價(jià)格會(huì)有一定下滑。2019年，越南國(guó)內(nèi)(袋裝)水泥價(jià)格在60~70美元/t;2020~2021，預(yù)計(jì)水泥價(jià)格下探到每噸55~60美元/t。需要說(shuō)明的是，這里沒(méi)有考慮到匯率的影響;受全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)和美聯(lián)儲(chǔ)寬松政策影響，2020~2021全球發(fā)展中國(guó)家貨幣普遍走弱，越南盾也會(huì)進(jìn)一步貶值，美元計(jì)水泥價(jià)格還會(huì)更低，有美元貸款/債務(wù)的越南水泥廠(chǎng)生存會(huì)很艱難。
同時(shí)，越南還不能算是水泥強(qiáng)國(guó)，有幾個(gè)指標(biāo)：(1)越南水泥工業(yè)集中度不高(38%);(2)行業(yè)盈利能力不強(qiáng);(3)生產(chǎn)指標(biāo)水平不高;(4)自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的技術(shù)和裝備缺乏;(5)環(huán)保要求低、自動(dòng)化和智能化程度低;(6)散裝水泥使用度低(20%);(7)危廢處理、替代燃料等少等等。
這些也決定了越南水泥工業(yè)離高質(zhì)量發(fā)展有一定的距離，與中國(guó)水泥工業(yè)還有5~10年的差距;預(yù)計(jì)越南水泥國(guó)內(nèi)需求還會(huì)有20%的增長(zhǎng)以及中小企業(yè)關(guān)停、產(chǎn)能置換帶來(lái)的新建也會(huì)持續(xù)不斷;但很明顯2020~2022將是越南水泥行業(yè)最艱難的時(shí)期，很可能全行業(yè)虧損，甚至出現(xiàn)企業(yè)被債務(wù)壓垮。
七、中國(guó)企業(yè)的機(jī)遇
2021-2025年，越南水泥產(chǎn)能將進(jìn)一步過(guò)剩，而生產(chǎn)成本受政策法規(guī)、原燃料和財(cái)務(wù)成本等影響而繼續(xù)上升，越南水泥行業(yè)將會(huì)出現(xiàn)一輪全行業(yè)虧損，從而引發(fā)大規(guī)模并購(gòu)重組，更多的水泥企業(yè)將尋求上市，改善資本結(jié)構(gòu);而中小企業(yè)將被淘汰，行業(yè)集中度進(jìn)一步提升;水泥行業(yè)將邁向環(huán)保、經(jīng)濟(jì)、效率和智能化，新技術(shù)、技改需求會(huì)逐步釋放;產(chǎn)業(yè)將延伸到骨料、商混和水泥制品等上下游;散裝水泥的比例將提升一倍到50%強(qiáng);越南水泥公司也會(huì)實(shí)施走出去戰(zhàn)略，到周邊國(guó)家并購(gòu)或新建布點(diǎn)。
中國(guó)水泥企業(yè)的策略則需要再思考，再調(diào)整，再出發(fā)。工程產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移的關(guān)鍵詞是本土化、高端化、資本化。中國(guó)企業(yè)目標(biāo)應(yīng)該從承接工程變更為引領(lǐng)越南水泥技術(shù)的發(fā)展，引導(dǎo)水泥行業(yè)的變革，引入水泥裝備和備件的本土制造，適時(shí)適度介入水泥資本市場(chǎng)，深耕越南市場(chǎng)。
1、中國(guó)工程企業(yè)可以在越南設(shè)立建材分院，對(duì)接越南政府和協(xié)會(huì)，服務(wù)越南水泥企業(yè)，輻射東南亞市場(chǎng)。目前中國(guó)公司在越南的分子公司或代表處實(shí)體性不夠，技術(shù)能力基本為零，而越南技術(shù)、市場(chǎng)、履約、裝備供貨、后期服務(wù)等都有很大的需求和發(fā)展?jié)摿?越南分院背靠國(guó)內(nèi)設(shè)計(jì)院的技術(shù)力量，發(fā)展本土技術(shù)團(tuán)隊(duì)，提供更加緊密、快捷的技術(shù)和圖紙服務(wù);在越南設(shè)立實(shí)驗(yàn)室，組建檢測(cè)中心，制定行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，掌握越南水泥行業(yè)命脈;設(shè)立的建材分院，還可以擇機(jī)切入玻璃、玻纖、石膏以及礦石等產(chǎn)業(yè);
2、中國(guó)裝備企業(yè)可以在越南設(shè)立中小型制造廠(chǎng)，負(fù)責(zé)組裝設(shè)備，現(xiàn)場(chǎng)制作的圖紙分解，以及備件的加工和存儲(chǔ);
3、中國(guó)水泥企業(yè)和資本，提前介入勘察、骨料、商混、余熱發(fā)電、智能化、技改以及水泥制品等相關(guān)行業(yè)，并尋找合適機(jī)會(huì)參與并購(gòu)和投資。